Цена
Насколько акция дешёвая по мультипликаторам к отрасли и своей истории. Чем дешевле, тем выше балл - о качестве бизнеса ось не говорит
- P/E 20,6 выше медианы отрасли (15,8) - проверка не пройдена
- P/E 20,6 выше своей медианы за 4 года (15,4) - проверка не пройдена
- P/B 2,01 выше медианы отрасли (1,11) - проверка не пройдена
- P/B 2,01 выше своей медианы за 4 года (1,21) - проверка не пройдена
- P/E 20,6 выше медианы рынка Австралии (19,4) - проверка не пройдена
- Доходность 10-летних гособлигаций Австралии: нет данных - проверка нет данных
Результаты
Рост выручки и прибыли на акцию, рентабельность капитала и активов
- Операционный доход за 3 года рос 0,9% в год - медленнее медианы рынка Австралии (7,0%) - проверка не пройдена
- Прибыль на акцию за 3 года росла: 11,6% в год - проверка пройдена
- Прибыль на акцию за год снизилась на 1,8% - проверка не пройдена
- ROE 9,7% ниже 15% - проверка не пройдена
- ROA 0,6% ниже медианы отрасли (3,7%) - проверка не пройдена
- ROE выше, чем 3 года назад (7,6%) - проверка пройдена
Здоровье
Долг к EBITDA и капиталу, свободный денежный поток, покрытие долга
- Капитал 6,7% активов - ниже 10% - проверка не пройдена
- Доля капитала в активах ниже, чем 3 года назад (7,7%) - проверка не пройдена
- Капитал за 3 года не вырос - проверка не пройдена
- ROA 0,6% ниже 1% - проверка не пройдена
- Прибыльна все последние 4 года - проверка пройдена
- Число акций с 2021 года сократилось на 7,9% - проверка пройдена
Дивиденды
Доходность, регулярность выплат за 10 лет, рост и покрытие
- Доходность за 12 мес 2,1% ниже нижней четверти платящих (2,3%) - проверка не пройдена
- Выплаты: меньше 5 лет истории - проверка нет данных
- Дивиденд на акцию за 2025 год выше, чем за 2022 - проверка пройдена
- На дивиденды уходит 86,6% прибыли - меньше 90% - проверка пройдена
- Дивиденд за 2025 год не ниже среднего за 4 года - проверка пройдена
- Доходность не в верхней четверти платящих (от 5,7%) - проверка не пройдена
Стабильность
Ровность выручки и прибыли за 10 лет, размер компании, колебания цены
- Операционный доход падал в 1 из 3 лет - проверка не пройдена
- Без убытков все 4 года - проверка пройдена
- ROE выше 10% в 0 из 4 лет - проверка не пройдена
- Прибыль ни разу не падала больше чем на треть за 3 года - проверка пройдена
- 4-е место по капитализации среди акций Австралии - проверка пройдена
- Колебания цены за 3 года 20,6% в год - ниже медианы акций Австралии (39,5%) - проверка пройдена
Как считаем портрет
Пять осей по 6 проверок. У оси - сколько проверок пройдено из посчитанных, общий балл - доля пройденных, приведённая к 30. Проверка без данных в балл не идёт и отмечена в списке прочерком. Если на оси посчитано меньше 4 проверок, ось не оценивается, а в общий балл входит средним остальных осей. Убыток, отрицательная EBITDA или отсутствие дивидендов - это не пройденные проверки, а не нехватка данных. Годовая отчётность от 3 до 10 лет (последний год - 2024) и биржевые цены, пересчёт каждую ночь. Сравниваем с медианами акций Австралии и их отраслей.
- Цена - P/E, P/B, EV/EBITDA и P/S против медианы отрасли и своей истории до 5 лет, доходность свободного денежного потока против доходности 10-летних гособлигаций страны. Чем дешевле акция, тем выше балл. Отличная компания может получить здесь мало, если стоит дорого.
- Результаты - рост выручки и прибыли на акцию до 5 лет против медианы рынка за то же окно, ROE от 15%, ROA против отрасли, рентабельность против прошлых лет.
- Здоровье - чистый долг / EBITDA ниже 2, долг к капиталу и его тренд, свободный денежный поток, покрытие долга операционным потоком, балл Пиотроски. У банков - капитал к активам.
- Дивиденды - доходность против других платящих, пропуски выплат за 10 лет, рост дивиденда, доля прибыли на выплаты и покрытие денежным потоком.
- Стабильность - как часто падали выручка и прибыль за 10 лет, убытки, ROE выше 10%, место по капитализации, колебания цены против медианы акций.
Факты из отчётности, не рекомендация.
Cba
Anz
Nab
Mqg
Gmg
Qbe