Как устроена

Программа долгосрочных сбережений (ПДС) работает с 2024 года: человек открывает счёт в негосударственном пенсионном фонде (НПФ) и вносит деньги, государство добавляет свои. Это трёхсторонняя конструкция: ваш взнос, софинансирование государства и инвестдоход фонда. Программой управляет НПФ по «сохранной схеме» - консервативно, с защитой от инфляции: фонду не позволяют фиксировать убыток, а взносы страхуются как вклады.

ВЫ ВНОСИТЕежегодно, любую суммуГОСУДАРСТВОсофинансирование и вычетНПФсохранный портфельвыплата - после пенсионного возраста или досрочно по особым причинам
Три источника итоговой суммы и одно условие: терпение до срока.

Бонусы государства

  • Софинансирование. Государство в течение первых лет программы доплачивает к взносам - до 36 тысяч рублей в год в максимальном варианте (сумма зависит от размера вашего взноса и года вступления). Это мгновенная доходность, которой не даёт ни один рынок.
  • Налоговый вычет. Взносы в ПДС дают право на вычет по НДФЛ - тот же механизм, что у ИИС: 13% от внесённой суммы в пределах лимита возвращаются налогом.
  • Защита накоплений. Взносы застрахованы по схеме, близкой к страховке вкладов, а сохранная схема не позволяет зафиксировать убыток - инфляция считается нижней границей.

Условия программы государство обновляет: точные суммы софинансирования и лимиты сверяйте на официальных ресурсах СФР и ЦБ перед взносом.

Взнос 36 тысяч в год, условно

Вы внесли36 000 ₽
Государство добавилодо 36 000 ₽
Вычет 13%до 4 680 ₽
Итог годасразу +100% к взносу

Удвоение взноса за счёт государства - главная причина, по которой ПДС обсуждают как «бесплатные деньги». Но проверить надо свой случай: размер софинансирования зависит от года вступления и взноса.

Ограничения

  1. Срок. Для новых участников деньги заперты до пенсионного возраста (с минимальным периодом накопления; досрочно - по ограниченному списку причин). Это деньги «на потом», а не резерв.
  2. Доходность. Сохранная схема нацелена на инфляцию плюс немного: обогнать рынок облигаций своей лестницей программа не обещает.
  3. Валюта не предусмотрена: ПДС - рублёвая история, защиты от девальвации внутри неё нет.

Кому подходит

ПДС логична как дополнительный слой к основным сбережениям: если подушка на вкладе собрана и базовый портфель есть, софинансирование и вычет делают программу выгодной на горизонте до пенсии. Если деньги могут понадобиться раньше - закрытость счёта критична: сравните с ИИС и обычным брокерским счётом, где активы продаются в любой день. Как сочетать слои - в материале про горизонт инвестиций.

Своя альтернатива в цифрах

Доходности облигаций на горизонте от года до десяти - в скринере Cashflow Pro.

Открыть скринер

Чем ПДС отличается от накопительной пенсии и что с ней стало - в следующей статье: «Накопительная пенсия и свои инвестиции».